Price-Action-Trader lesen den Chart selbst (Swing-Hochs und -Tiefs, wo große Bewegungen begannen, wo wahrscheinlich Orders warten) statt Indikatoren. „Smart Money Concepts“ (SMC) ist ein beliebtes Vokabular dafür, aufgebaut auf der Idee, dass große Marktteilnehmer Spuren hinterlassen. Hier steht, was die Begriffe bedeuten und wie der kostenlose Indikator Price Action von FreeCharting sie markiert.
Marktstruktur
Ein Aufwärtstrend bildet höhere Hochs (HH) und höhere Tiefs (HL), ein Abwärtstrend tiefere Hochs und tiefere Tiefs. Ein Swing-Hoch ist ein Gipfel mit tieferen Hochs auf beiden Seiten; FreeCharting bestätigt es erst nach einer festen Anzahl Balken auf jeder Seite (der Swing-Länge), damit sich die Swings nicht nachträglich ändern.
Break of Structure (BOS) und Change of Character (CHoCH)
Ein BOS ist ein Schluss jenseits des letzten Swings in Trendrichtung: im Aufwärtstrend ein Schluss über dem letzten Swing-Hoch. Er besagt, dass der Trend noch intakt ist. Ein CHoCH ist der erste Schluss jenseits eines Swings gegen den Trend, etwa ein Schluss unter dem letzten höheren Tief in einem Aufwärtstrend. Er ist das früheste Zeichen, dass die Kontrolle wechseln könnte. Im Diagramm bestätigen zwei BOS-Linien den Aufwärtstrend, bevor der CHoCH ihn bricht.
Order Blocks
Ein Order Block ist die letzte Kerze der Gegenfarbe vor einer Bewegung, die die Struktur gebrochen hat: die letzte rote Kerze vor einer Rally oder die letzte grüne vor einem Absturz. Die Idee: Dort wurden große Orders ausgeführt, und der Kurs reagiert oft, wenn er in diese Zone zurückkehrt. FreeCharting zeichnet jeden Order Block als Kasten, der nach rechts reicht, und entfernt ihn, sobald der Kurs hindurch schließt (er ist „verbraucht“).
Fair Value Gaps (FVG)
Ein Fair Value Gap ist ein Drei-Kerzen-Ungleichgewicht: Die mittlere Kerze bewegte sich so schnell, dass sich das Hoch der ersten und das Tief der dritten Kerze nicht überschneiden. In dieser Lücke wurde wenig gehandelt, daher kehrt der Kurs oft zurück, um sie zu „füllen“. FreeCharting ignoriert winzige Lücken (kleiner als ein Viertel der durchschnittlichen Kerzenspanne) und entfernt jede Lücke, sobald der Kurs sie vollständig durchlaufen hat.
Liquidität und Sweeps
Stop-Orders sammeln sich knapp hinter offensichtlichen Hochs und Tiefs. Ein Liquidity Sweep ist ein Docht, der durch ein Swing-Hoch oder -Tief sticht, diese Stops auslöst und wieder innerhalb schließt: Die Bewegung hat die Orders abgegriffen und drehte. FreeCharting markiert Sweeps mit einem kleinen $ am Docht. Ein Sweep mit anschließendem CHoCH ist ein Setup, nach dem viele Price-Action-Trader suchen.
Premium und Discount
Nimm die aktuelle Swing-Spanne, vom letzten Swing-Tief bis zum letzten Swing-Hoch. Die obere Hälfte ist die Premium-Zone, die untere die Discount-Zone, getrennt durch die 50-%-Gleichgewichtslinie. Die Idee ist einfach: Im Aufwärtstrend lieber im Discount kaufen, statt dem Kurs im Premium hinterherzulaufen. Es ist dieselbe Logik wie der Kauf an einem 50-%-Fibonacci-Retracement.
Den Price-Action-Indikator nutzen
- Öffne den Chart, klicke auf Indikatoren und hake Price Action (BOS, CHoCH, Orderblöcke, FVG) an.
- Klicke auf das Zahnrad, um ihn anzupassen: die Swing-Länge (höher findet größere, langsamere Swings), wie viele Order Blocks je Seite angezeigt werden und ob Fair Value Gaps und Premium/Discount erscheinen.
- Fahre über eine beliebige Kerze, um zu sehen, ob die Struktur an dieser Stelle bullisch oder bärisch ist.
- Kombiniere ihn mit der Liquiditäts-Heatmap im Tab Markt, um echte wartende Orders in Krypto-Charts zu sehen, und nutze ein Multi-Chart-Layout, um die Struktur auf einer höheren Zeiteinheit zu prüfen.
Wie jedes Werkzeug beschreiben diese Konzepte, was passiert ist; sie versprechen nicht, was als Nächstes kommt. Übe mit Bar-Replay, bevor du sie mit echtem Geld handelst.
Häufige Fragen
Was ist ein Order Block im Trading?
Die letzte Kerze der Gegenfarbe vor einer starken Bewegung, die die Marktstruktur gebrochen hat, etwa die letzte rote Kerze vor einer Rally. Trader sehen darin eine Zone, in der große Orders platziert wurden und in der der Kurs bei einer Rückkehr reagieren kann.
Was ist ein Fair Value Gap?
Ein Drei-Kerzen-Muster, bei dem sich das Hoch der ersten und das Tief der dritten Kerze nicht überschneiden (oder umgekehrt bei einem Fall), sodass eine Lücke bleibt, über die die mittlere Kerze gesprungen ist. Der Kurs kehrt oft zurück, um sie zu füllen.
Was ist der Unterschied zwischen BOS und CHoCH?
Ein Break of Structure (BOS) bricht einen Swing in Trendrichtung und bestätigt den Trend. Ein Change of Character (CHoCH) ist der erste Bruch gegen den Trend, eine frühe Warnung, dass er drehen könnte.
Ist der Price-Action-Indikator kostenlos?
Ja, wie jede Funktion von FreeCharting. Er funktioniert mit jedem Symbol und jeder Zeiteinheit aller Datenanbieter, und es gibt keine Grenze, wie viele Indikatoren du hinzufügst.